King & Spalding a accompagné le groupe familial Guichard et le groupe Manutan dans le cadre du projet d’offre publique d’achat simplifiée initié par la famille Guichard (famille fondatrice de Manutan), au travers de Spring holding, suivie le cas échéant d’un retrait obligatoire, visant les actions de Manutan International au prix de 100 euros par action, assorti d’un complément de prix de 5 euros par action en cas d’atteinte, à l’issue de l’OPAS, du seuil de mise en œuvre du retrait obligatoire de 90% du capital et des droits de vote de Manutan International. L’Offre valorise ainsi le groupe Manutan à environ €800 m (en cas de règlement du complément de prix).
Groupe familial créé en 1966, Manutan (Euronext Paris - MAN) est un leader européen du e-commerce BtoB spécialisé dans la distribution d’équipements et fournitures, grâce à un modèle qui allie les forces du digital à une ambition humaine. Avec 27 filiales implantées dans 17 pays d’Europe, le Groupe compte plus de 2 200 collaborateurs et a réalisé un chiffre d’affaires de 906,5 millions d’euros en 2021/2022.
King & Spalding a conseillé Spring holding avec Laurent Bensaid, associé, Agnieszka Opalach, Counsel, Julien Vicariot et Nicolas Richard. Fernand Arsanios, associé, et Guillaume Chaboureau sont intervenus sur les aspects relatifs au financement de l’opération. Aurélia de Viry, associée fiscaliste, et Alice Mony, associée en droit social, ont également conseillé le client.
Le syndicat bancaire mené par le CIC est conseillé par De Pardieu Brocas Maffei avec Christophe Gaillard, associé, Tekscen Cenger et Alexandre Ménager. Etienne Boursican est intervenu sur les aspects boursiers de l’opération pour le compte du syndicat.
Transactions & Cie, Degroof Petercam et CIC Market Solutions ont agi en tant que conseillers financiers de la famille Guichard et du groupe Manutan.
