LL Berg a conseillé les vendeurs sur le LBO opéré par Motion Equity Partners sur CDL.
Motion Equity Partners (1,3 milliard d'euros d'actifs sous gestion) annonce l’acquisition de CDL, leader européen de la conception et la fabrication d’emballages en celluloses moulée, auprès de Céréa Capital.
CDL, à l’origine un spin-off du Groupe Onduline, est spécialisée dans la fabrication de plateaux alvéolés pour le transport des oeufs. Acteur majeur sur le marché de l’emballage avicole, son premier débouché, CDL commercialise aussi des inserts (« family packs ») et des boites d’oeufs aux coopératives agricoles et distributeurs spécialisés. L’entreprise dispose par ailleurs de gammes de produits médicaux à usage unique et d’emballages pour fruits et légumes.
Son site de production, situé en Bretagne, produit plus de 800 millions de pièces chaque année, destinées au marché européen. Leader historique du marché français, CDL dessert aujourd’hui une quarantaine de pays et réalise 66% de son chiffre d’affaires à l’export. CDL compte une centaine de salariés.
LL Berg (Olivier Abergel, Julien Carrascosa, Gaëlle Quillivic et Marc Huynh), conseillait les cédants.
Latham et Watkins (Gaétan Gianasso) conseillait l’acquéreur.