Dechert a conseillé la biotech française Abivax dans le cadre de la réalisation d’un financement sursouscrit de 130 millions d’euros, par des investisseurs de premier plan américains et européens et spécialisés dans le secteur de la biotech, consistant en une augmentation de capital réservée de 130 millions d’euros.
Ce financement a été mené par TCGX, avec la participation des investisseurs existants Invus, Deep Track Capital, Sofinnova Partners, Venrock Healthcare Capital Partners, ainsi que des nouveaux investisseurs Great Point Partners, LLC, Deerfield Management Company, Commodore Capital, Samsara BioCapital, Boxer Capital et autres. Il s’agit du placement privé le plus important jamais réalisé pour une biotech cotée sur Euronext Paris (saufs biotechs également cotées sur le Nasdaq).
Le produit de la transaction permettra principalement à Abivax de financer l’avancement des études cliniques pivotales de phase 3 d’obefazimod dans le traitement de la rectocolite hémorragique, et permet d’étendre sa trésorerie jusqu’à la fin du deuxième trimestre 2024.
Les équipes internationales corporate et marché de capitaux de Dechert ont agi comme conseil juridique unique auprès d’Abivax : à Paris, Alain Decombe, associé, avec Vianney Toulouse, collaborateur senior, ainsi que Mathilde Duchamp, collaboratrice, et à Londres, Patrick Lyons et Jennifer Rees, associés, avec Nick Quarrie et Amy Rees, collaborateurs seniors.
Les conseillers financiers de l'augmentation de capital (SVB Securities, LifeSci Capital et Bryan, Garnier & Co) étaient conseillés par Cooley LLP et Gide.
